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撰文/聯(lián)商特約專欄作者老刀

圖/聯(lián)商圖庫

7月21日，中央開會指出，我們必須集中力量辦好自己的事，充分發(fā)揮國內超大規(guī)模市場優(yōu)勢，逐步形成以國內大循環(huán)為主體、國內國際雙循環(huán)相互促進的新發(fā)展格局，提升產業(yè)鏈供應鏈現(xiàn)代化水平，大力推動科技創(chuàng)新，加快關鍵核心技術攻關，打造未來發(fā)展新優(yōu)勢。

央視快評的解讀是這樣的：

集中力量辦好自己的事，形成新發(fā)展格局，必須立足國內大循環(huán)，牢牢把握大局大勢。在逆全球化、貿易保護主義抬頭、世界市場萎縮的新形勢下，我們更有必要將中華民族偉大復興的戰(zhàn)略全局與世界百年未有之大變局作為謀劃工作的基本出發(fā)點，深刻認識國際國內各種不利因素的長期性、復雜性，妥善做好應對各種困難局面的準備。各級領導干部要堅決貫徹黨中央決策部署，發(fā)揮國內超大規(guī)模市場優(yōu)勢，通過繁榮國內經(jīng)濟、暢通國內大循環(huán)，為我國經(jīng)濟發(fā)展增添動力。

內循環(huán)意味著什么？

中泰證券首席經(jīng)濟學家李迅雷指出，正在熱議的“內循環(huán)”存在不少誤讀，如有觀點認為，“內循環(huán)”就是“獨立自主、自力更生”，回到改革開放之前;還有觀點認為，“內循環(huán)”就是必然要刺激內需，刺激內需則靠政府加杠桿等舉措。

李迅雷認為，“內循環(huán)”為主體，應該更多是要改善“供給端”，與供給側結構性改革是相輔相成的。在中國經(jīng)濟轉型升級的過程中，中國在全球供應鏈中的地位必須提升，中低端的供給應該沒有太大問題，關鍵是高端的供給能力偏弱。

2005年我國的外貿依存度達到了歷史最高點64%，之后緩慢下降，如今已降至30%左右，而且，加工貿易的占比也在下降，即“兩頭在外，大進大出”的“外循環(huán)”現(xiàn)象在減弱，內需對經(jīng)濟增長的貢獻一直在提升。

“內循環(huán)為主體”事實上已經(jīng)成為趨勢，這些年來，我國在擴大內需的同時，既加大力度引進外資，又加強合作輸出資本，這實際上也反映了“加快形成以國內大循環(huán)為主體、國內國際雙循環(huán)相互促進的新發(fā)展格局”的戰(zhàn)略思路。

在數(shù)字化經(jīng)濟時代，經(jīng)濟越發(fā)達的地區(qū)，“外循環(huán)”的規(guī)模越大，越落后的地區(qū)，“外循環(huán)”的規(guī)模越小。

內循環(huán)并不是狹義的擴大內需，從宏觀的層面來看，內循環(huán)對整個經(jīng)濟運行的指導意義有三個方面：

第一、國家經(jīng)濟體系強化自主運行的能力。不僅僅是擴大內需，更重要的是國內的生產能力，供給體系要更加健康，通過國家經(jīng)濟自主的良性發(fā)展，提高就業(yè)，增加收入水平。

第二，供給側改革，優(yōu)化經(jīng)濟結構。比如說對房地產的調控。不少經(jīng)濟學家認為，經(jīng)濟內循環(huán)就是依靠內部的力量來拉動GDP，其中消費是主力。這就必要要求壓制房價，因為房價太高，會讓居民背上大量負債，這樣的話能夠用于消費的錢就少了。從這個角度講，房價未來即便不能下跌，那么未來也必須要保持穩(wěn)定。

另外，供給側改革還有一個重要的方向是指消化產能過剩，優(yōu)化結構，擴大內需。

第三，在全球化的產業(yè)鏈條當中，提高中國企業(yè)在產業(yè)鏈條當中的價值和能力，由低端向高端邁進。

李迅雷認為，當前，國際貿易形勢的惡化，比如美國對華為芯片的斷供，讓我們受制于人。

因此內循環(huán)就是要增加這些方面的供給，芯片、半導體等高科技行業(yè)，我們必須形成內部的生產能力，才能提高企業(yè)在國際上的競爭力。不過，這樣的內循環(huán)不是一朝一夕就可以實現(xiàn)的。畢竟幾十年的技術積累，哪怕是投入大量資源去克服，也是需要時間的，這是自然界的規(guī)律，和人的努力沒有關系。

內循環(huán)對零售行業(yè)帶來的機會

零售行業(yè)發(fā)展狀況取決于消費。而消費能力的大小，取決于居民收入水平和投資跟儲蓄占收入的比例。從內循環(huán)的總體指導思路來看，很顯然是希望刺激消費的。

優(yōu)化產業(yè)結構，去產能過剩，其最終目的還是希望提高無論企業(yè)還是個人的收入水平。雖然消費跟收入沒有必然關系，但是從宏觀層面來分析，這對整個零售行業(yè)來說，顯然是一個利好的消息。

內循環(huán)是一項政策定調。跟目前的國際國內環(huán)境緊密相關。

第一，疫情對全球經(jīng)濟產生影響，尤其是零售行業(yè)遭受較大的創(chuàng)傷。餐飲、影院、線下教育、旅游、出行等等都至少在上半年都沒有實現(xiàn)好的收成。

尤其是，疫情處于一種反復狀態(tài)，零星的陽性案例報告讓人們出行和消費心理趨于謹慎，所以并沒有出現(xiàn)當初預判的疫情結束后的報復性消費。

第二，中國與美國的持續(xù)交惡，貿易戰(zhàn)的影響在繼續(xù)。美國一系列針對中國高科技企業(yè)窮兇極惡的限制措施，增加了大企業(yè)發(fā)展的不確定性，同時對中國的進出口貿易都產生不利影響。

在整個經(jīng)濟體系當中，上游的不利因素會導致兩個方面的關聯(lián)結果，一是企業(yè)經(jīng)營收入的縮減影響到職工的收入狀況甚至是就業(yè)狀況;二是人們對未來的不確定性預判會產生更加趨于保守的消費心理。

加大內循環(huán)對經(jīng)濟運行的正面刺激作用，對整個零售行業(yè)來說，至少有以下三個方面的積極作用：

第一，產業(yè)結構調整，優(yōu)化宏觀經(jīng)濟的運行能力。將內部疫情影響和外部敵意國家的打壓所形成的負面作用降到最低。盡快讓整個中國經(jīng)濟的運行機器走出低谷。處于下游的零售業(yè)同樣會迎來生機。

第二，中國國內龐大的市場是依然是穩(wěn)健的壓艙石。每當中國經(jīng)濟遇到困境的時候，刺激內需就成為一項重要的調整措施。刺激內需，更重要是改善人們對未來的預期。打壓房價，降低炒房意愿，從而有更多的資金投向其他消費領域。

第三，有效的內循環(huán)能夠積極快速地消除“產能過剩”的狀況。在工業(yè)生產領域，產能過剩導致消化不良，當出口貿易不順暢的時候，大量低技術含量的商品就會成為庫存積壓，上游經(jīng)濟缺乏活力的時候，下游的消費就同樣會疲軟無力。

下半年零售行業(yè)的趨勢與預測

克里斯塔基斯在《藍圖》一書中持有這樣的觀點：

人與人之間更多的是團結，而不是分裂，社會本質上是趨向良善的。

25年前，克里斯塔基斯就開始擔任臨終關懷醫(yī)生。他發(fā)現(xiàn)，從來沒有什么能夠像悲痛和死亡那樣把我們緊緊團結在一起。當臨終病人的生命走向盡頭的時候，沒有一個人不愿意分享一些愿望，比如彌補自己的過錯，想念至親至愛的人，以及講故事給樂意聆聽的人。

從那時開始，克里斯塔基斯就在思考，人從本質上來說在多大程度上是相似的。這些年來的思索堅定了他的看法，那就是無論地域和膚色，我們的共同之處，遠遠超過人與人之間的差異。

也就是說，當所有的人們面臨共同的、巨大的悲劇或者災難時候，人們才有可能更加團結，更加彼此信任。

疫情沒有讓部分國家與國家之間更加團結合作，比如中美關系。但從整個世界來看，在共同的病毒面前，人類還是更加有效地高度合作，互相幫助。

所以，國家與國家之間的貿易流通，也就是相對于內循環(huán)的“外循環(huán)”還是會逐步走向良性。這對內需和外需都是有利的。

另外，從整個國內的零售行業(yè)來看，今年下半年至少會有以下一些可以預見的趨勢：

一、線下實體零售的擴張會趨于保守，甚至停滯。至少到今年底，線下實體店的擴張速度會進一步收縮，甚至不乏繼續(xù)會有一些門店關閉。

二、社交電商會有更多的新模式出現(xiàn)。線上零售會繼續(xù)尋求新的創(chuàng)意和突破口。社交電商的模式越來越多樣，不僅僅有類似拼多多的幫忙砍價，還會有團長拼團模式、更多的微商平臺模式、短視頻私域流量即時下定模式等等。

三、電商巨頭進一步分化和多元化。比如說，京東到家、美團閃購、小米有品等等，他們不斷裂變和分化，模式多元，觸角進入到新的細分領域，進一步圍繞消費者做貼身服務，進一步解放消費者的購物成本。

四、小而美的線上線下一體化門店不斷涌現(xiàn)。從生鮮到便利店，從服飾類的快閃店到文創(chuàng)類的創(chuàng)意旗艦店，店面趨小化、精致化、線上線下一體化會成為主流。

五、線下實體店越來越依賴于線上平臺。比如說，天貓、淘寶、京東等等平臺，會有越來越多線下實體進駐到上面。在同城零售領域，餐飲、鮮花蛋糕、醫(yī)藥等等會越來越多地進駐到美團和餓了么平臺。

六、在營銷策略層面，風頭過去，大家會更加理性，尋求適合行業(yè)特征的更有效的營銷方法。比如說直播帶貨會更加理性，風干水分之后更適合低單值的快消品。而社群營銷、會員營銷、服務到家等等營銷方式將更加具有吸引力。

七、從資產的角度來看，一些經(jīng)營不善的中小規(guī)模資產價值會大幅度縮水。不成規(guī)模，抗風險能力差，沒有創(chuàng)新通道的中小型零售實體會倒閉或轉讓，而此時也是抄底的最佳時機。

結束語：痛則思變

內循環(huán)經(jīng)濟政策的定調會是一項長期工程，尤其是持續(xù)深入對供給側的改革，優(yōu)化產業(yè)結構，提高中國制造的科技水平，對整個中國經(jīng)濟由“大”轉而“強”具有深遠的意義。

零售行業(yè)作為內循環(huán)體系當中最重要的“消費環(huán)節(jié)”必然會得益于整個經(jīng)濟質量的提高，得益于整個環(huán)境的持續(xù)優(yōu)化。

但是，從今年的時間框架內來看，疫情的影響也許會是長期的，零星的報道總會引起消費者內心的謹慎。所以，無論是傳統(tǒng)的線下實體零售還是線上的電商巨頭，痛則思變是今年的主旋律。

模式之變，渠道之變，營銷之變，效率之變，是思變的四個主要方向。

2020年還剩下四個月的時間，我們似乎依然清晰地記得年初疫情的來勢洶洶，時至今日，我們已經(jīng)在適應它，克服它，甚至是利用它。

所有的零售人，痛則思變，為2020年繼續(xù)加油沖刺吧。

*本文僅代表作者觀點，不代表聯(lián)商立場