來(lái)源/猛犸資本局 

撰文/鄧宇晨

因連續(xù)多年虛構(gòu)交易、虛增收入和利潤(rùn)，監(jiān)管部門(mén)對(duì)*ST宏圖（600122.SH）、控股股東三胞集團(tuán)及相關(guān)責(zé)任人施以行政處罰、證券市場(chǎng)禁入等措施。

4月19日，*ST宏圖發(fā)布公告稱(chēng)，于近日收到證監(jiān)會(huì)下發(fā)的《行政處罰及市場(chǎng)禁入事先告知書(shū)》（下稱(chēng)“《告知書(shū)》”）。根據(jù)《告知書(shū)》，*ST宏圖通過(guò)子公司宏圖三胞及其他子公司、分公司，虛構(gòu)購(gòu)銷(xiāo)業(yè)務(wù)，虛增收入和利潤(rùn)，導(dǎo)致2017年虛增營(yíng)收74.18億元，占當(dāng)年披露金額的38.98%，2018年虛增營(yíng)收45.82億元，占當(dāng)年披露金額的32.69%。

從2017年-2021年，*ST宏圖連續(xù)5年虛減負(fù)債金額。另外，*ST宏圖還未在報(bào)告中定期披露與上海越神與海通恒信簽訂的《保理合同》，導(dǎo)致2017年至2021年年度報(bào)告存在重大遺漏。

證監(jiān)會(huì)決定，對(duì)控股股東三胞集團(tuán)給予警告，并處以400萬(wàn)元罰款，對(duì)*ST宏圖給予警告，并處以200萬(wàn)元罰款，對(duì)公司實(shí)控人、三胞集團(tuán)董事長(zhǎng)袁亞非給予警告，處以200萬(wàn)元罰款，并采取十年市場(chǎng)禁入措施，對(duì)涉案的其他責(zé)任人分別處以市場(chǎng)禁入及罰款措施。證監(jiān)會(huì)同時(shí)表示，根據(jù)上市規(guī)則，*ST宏圖已觸及重大違法強(qiáng)制退市情形，可能被實(shí)施重大違法強(qiáng)制退市。

根據(jù)*ST宏圖此前披露的業(yè)績(jī)預(yù)告，2022年，公司歸母凈利潤(rùn)為-59億元到-55億元，2022 年末凈資產(chǎn)為-58.31億元到-54.32億元，對(duì)此，公司解釋稱(chēng)主要系3C零售連鎖業(yè)務(wù)繼續(xù)虧損和計(jì)提大額資產(chǎn)減值所致。

4月20日，三胞集團(tuán)相關(guān)負(fù)責(zé)人回復(fù)時(shí)代周報(bào)記者稱(chēng)，目前公司對(duì)此次處罰暫無(wú)回應(yīng)，“敬請(qǐng)關(guān)注上市公司公告”。

同一天，*ST宏圖開(kāi)盤(pán)即封死跌停板，報(bào)收1.21元/股，總市值14.01億元。據(jù)2022三季報(bào)，*ST宏圖共有4.5萬(wàn)余名股東。

連續(xù)5年虛減負(fù)債

2017年-2021年，*ST宏圖連續(xù)5年虛減負(fù)債。

據(jù)《告知書(shū)》，經(jīng)查，2017年至2018年，*ST宏圖通過(guò)宏圖三胞及其32家子公司、3家分公司與三胞集團(tuán)安排設(shè)立、借用并控制的，交由宏圖三胞管理的南京龍昀等18家公司虛構(gòu)購(gòu)銷(xiāo)業(yè)務(wù)，虛增收入和利潤(rùn)，導(dǎo)致2017年和 2018年年度報(bào)告存在虛假記載。

2017年至2018年，*ST宏圖及旗下公司以自己名義與銀行、信托等金融機(jī)構(gòu)發(fā)生未進(jìn)行賬務(wù)處理融資共計(jì)33筆，金額合計(jì)87.66億元，截至2021年12月31日尚未完全償還，2017年至2021年末未償還融資余額分別為71.32億元、73.52億元、73.34億元、72.81億元、72.81億元；*ST宏圖及旗下公司以第三方名義通過(guò)商業(yè)保理和票據(jù)貼現(xiàn)等發(fā)生未進(jìn)行賬務(wù)處理的融資共計(jì)25筆，金額合計(jì)28.07億元，截至2021年年底尚未完全償還，2017年至2021年年末償還融資余額分別為19.31億元、24.67億元、24.67億元、24.67億元、24.67億元。

*ST宏圖上述行為導(dǎo)致其2017年至2021年財(cái)務(wù)報(bào)表虛減負(fù)債金額分別為90.63億元、98.20億元、98.01億元、97.48億元、97.48億元，占當(dāng)期披露負(fù)債的比例為81.28%、104.73%、106.40%、103.34%、101.75%，存在虛假記載。據(jù)公告披露，該公司 2020年及2021 年虛減負(fù)債金額合計(jì)194.96億元，且占該兩年披露的年度期末凈資產(chǎn)合計(jì)金額的4106.92%。

證監(jiān)會(huì)同時(shí)對(duì)相關(guān)責(zé)任人進(jìn)行了處罰。

據(jù)《告知書(shū)》，作為三胞集團(tuán)的董事長(zhǎng)，袁亞非在集團(tuán)總裁室會(huì)議上決策由*ST宏圖的財(cái)務(wù)部門(mén)解決實(shí)際業(yè)績(jī)情況與業(yè)績(jī)規(guī)劃存在差距的問(wèn)題，并安排時(shí)任分管財(cái)務(wù)副總裁負(fù)責(zé)對(duì)接*ST宏圖的財(cái)務(wù)部門(mén)。隨后，分管副總裁按照會(huì)議要求口頭下達(dá)任務(wù)給*ST宏圖時(shí)任財(cái)務(wù)總監(jiān)和財(cái)務(wù)管理部經(jīng)理。因此，證監(jiān)會(huì)認(rèn)定，三胞集團(tuán)作為*ST宏圖控股股東，授意、指揮宏圖高科進(jìn)行虛構(gòu)交易、虛增收入和利潤(rùn)以及表外融資少計(jì)負(fù)債。

“袁亞非作為控股股東三胞集團(tuán)有限公司董事長(zhǎng)、上市公司實(shí)際控制人，在江蘇宏圖高科技股份有限公司（即*ST宏圖）信息披露違法行為中居于核心地位，組織、領(lǐng)導(dǎo)、策劃涉案違法行為。”證監(jiān)會(huì)表示。因此，證監(jiān)會(huì)決定對(duì)袁亞非給予警告處分，并處以200萬(wàn)元的罰款，并采取十年市場(chǎng)禁入措施。據(jù)時(shí)代周報(bào)記者統(tǒng)計(jì)，此次*ST宏圖財(cái)務(wù)造假案共涉及董監(jiān)高人員20人，對(duì)公司及相關(guān)人員的罰款總計(jì)1555萬(wàn)元。

值得注意的是，兩名獨(dú)立董事李浩、王家琪因“未勤勉盡責(zé)保證年報(bào)真實(shí)、準(zhǔn)確、完整”分別被處以50萬(wàn)元的罰款。

因“買(mǎi)買(mǎi)買(mǎi)”陷入流動(dòng)性危機(jī)

三胞集團(tuán)和他實(shí)際的掌舵者袁亞非，如今再度因*ST宏圖的造假案進(jìn)入大眾視野。

據(jù)三胞集團(tuán)官微，三胞集團(tuán)是一家以信息化為特征，以現(xiàn)代服務(wù)業(yè)為基礎(chǔ)，新健康與新消費(fèi)兩大主業(yè)協(xié)同發(fā)展的大型跨國(guó)民營(yíng)企業(yè)集團(tuán)。目前，公司擁有*ST宏圖、南京新百（600682. SH）兩家上市公司，以及富通電科（837438.OC）一家新三板掛牌企業(yè)。據(jù)時(shí)代周報(bào)記者梳理，三胞集團(tuán)目前擁有現(xiàn)代百貨、3C、大健康和科技四大業(yè)務(wù)板塊。

袁亞非是三胞集團(tuán)的創(chuàng)始人，也曾問(wèn)鼎南京首富。據(jù)媒體報(bào)道，1993年，袁亞非辭去南京市雨花臺(tái)區(qū)機(jī)關(guān)秘書(shū)的職務(wù)，下海創(chuàng)業(yè)。他花了2萬(wàn)元在珠江路電腦城租了一間店鋪，起名三胞電腦，靠賣(mài)電腦及配件逐漸起家。就這樣，三胞這個(gè)品牌逐漸在南京站穩(wěn)腳跟，成為全國(guó)知名的IT連鎖龍頭企業(yè)。

2011年，袁亞非進(jìn)軍資本市場(chǎng)，收購(gòu)了老牌百貨公司南京新百。隨后，袁亞非又在2014年花1.5億英鎊收購(gòu)了英國(guó)百貨公司福萊莎，開(kāi)啟了三胞集團(tuán)的瘋狂“買(mǎi)買(mǎi)買(mǎi)”之路。

據(jù)媒體統(tǒng)計(jì)，三胞集團(tuán)先后收購(gòu)了樂(lè)語(yǔ)通訊、拉手網(wǎng)、麥考林、英國(guó)老牌百貨HOF、以色列養(yǎng)老服務(wù)企業(yè)Natali和A.S.Nursing、英國(guó)知名玩具店Hamleys等，合計(jì)花費(fèi)資金超300億元。

2016年，袁亞非以400億元的個(gè)人財(cái)富位列胡潤(rùn)百富榜第32位，躋身南京首富的寶座。在接受媒體采訪時(shí)，袁亞非絲毫不避諱自己的賭性，“我是個(gè)拿5000塊錢(qián)就敢做500萬(wàn)生意的人”。

但收購(gòu)的資產(chǎn)過(guò)多導(dǎo)致三胞集團(tuán)的商譽(yù)負(fù)擔(dān)嚴(yán)重，債務(wù)危機(jī)日趨嚴(yán)重。進(jìn)入2018年，在去杠桿的背景下，三胞集團(tuán)的流動(dòng)性危機(jī)愈發(fā)嚴(yán)重。2018年6月，橫跨零售、養(yǎng)老、醫(yī)療、地產(chǎn)、金融等領(lǐng)域的三胞集團(tuán)突然資金鏈斷裂，多筆債務(wù)出現(xiàn)逾期。一夜之間，三胞集團(tuán)及關(guān)聯(lián)企業(yè)紛紛被起訴，資產(chǎn)被查封、凍結(jié)。

2020年12月，三胞集團(tuán)債務(wù)重組定稿方案出爐，債務(wù)總額高達(dá)600億元。在公開(kāi)信中，袁亞非表示，三胞債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)化解工作是在“市場(chǎng)化、法治化”的原則下推進(jìn)的，“現(xiàn)在大家給了我們重組、重生的機(jī)會(huì)，我們一定吸取校訓(xùn)，用實(shí)際行動(dòng)改正錯(cuò)誤，爭(zhēng)取早日清償大家的債權(quán)。”袁亞非表示。

在三胞集團(tuán)的2022年年度總結(jié)大會(huì)上，集團(tuán)相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，三胞集團(tuán)正從風(fēng)險(xiǎn)階段走向恢復(fù)階段，將會(huì)把“推進(jìn)重組預(yù)期、夯實(shí)經(jīng)營(yíng)管理、運(yùn)作核心資產(chǎn)、提升企業(yè)價(jià)值”作為核心目標(biāo)。